京東商城將赴美上市 擬最高募資15億美元

     【中國(guó)鞋網(wǎng)-電商頻道】1月30日晚間消息，京東商城今日遞交IPO招股書，計(jì)劃赴美上市，最高融資15億美元。上市地點(diǎn)將在納斯達(dá)克和紐交所之間選擇，股票代碼未定。美銀美林和瑞銀證券為主要承銷商。

　　京東招股書顯示，其2011年、2012年凈營(yíng)收分別為211.3億元人民幣、413.8億元人民幣，凈虧損分別為12.84億元人民幣、17.29億元人民幣。

　　2013年前三季度，京東商城凈營(yíng)收為492.16億元人民幣，較上年度同期的288.07億元上漲70%。前三季度，京東商城已實(shí)現(xiàn)盈利6300萬元人民幣，去年同期為虧損14.24億元人民幣。

　　京東的招股說明書顯示，截至2013年9月31日，京東一共有3580萬活躍用戶，快遞員數(shù)量達(dá)到1.8萬，有34個(gè)城市設(shè)有倉(cāng)儲(chǔ)中心，在460個(gè)城市有1453個(gè)快遞站，訂單總量達(dá)到2.117億。另外，截至2013年12月31日，京東商城SKU數(shù)量達(dá)到2570萬。

　　根據(jù)京東招股書提供的數(shù)據(jù)，京東2013年前三個(gè)季度平均客單價(jià)408元，每個(gè)活躍用戶創(chuàng)造的成交額是2407元，每個(gè)快遞員承擔(dān)的貨物總額是480萬人民幣，平均每天送貨的價(jià)值達(dá)到1.3萬。

　　京東引用艾瑞咨詢的數(shù)據(jù)表示，在2012年及2013年前三季度，以交易量統(tǒng)計(jì)，京東是中國(guó)最大的在線直銷公司(online direct sales company)。2013年第三季度，京東的市場(chǎng)份額為45%。京東的GMV(商品成交總額)在2011年為327億，而2013年前三季度就達(dá)到了864億人民幣。

　　京東還公布了內(nèi)部股權(quán)結(jié)構(gòu)。其中創(chuàng)始人劉強(qiáng)東(微博)代表高管團(tuán)隊(duì)持有公司18.4%股份，劉強(qiáng)東個(gè)人旗下的兩家公司 Max Smart Limited 和 Fortune Holdings Limited 分別持有京東18.4%和5.3%的股份。

　　機(jī)構(gòu)投資者方面，老虎基金持有最多的22.1%股份。高瓴資本持有15.8%的股份，DST持有11.2%的股份，今日資本持有9.5%的股份，沙特阿拉伯億萬富翁阿爾瓦利德王子控股的投資公司王國(guó)控股集團(tuán)持有5.0%的股份，紅杉資本持有2.0%的股份。

　　去年12月，京東預(yù)計(jì)全年銷售額將首次突破人民幣1000億元(約合165.1億美元)。

　　隨著中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)不斷普及，京緊緊抓住蓬勃發(fā)展的中國(guó)電子商務(wù)產(chǎn)業(yè)機(jī)遇。市場(chǎng)調(diào)研公司eMarketer預(yù)計(jì)，今年中國(guó)的B2C在線銷售額將突破1800億美元。

　　以下為招股書摘要：

　　我們的業(yè)務(wù)

　　根據(jù)第三方市場(chǎng)研究公司艾瑞的數(shù)據(jù)，以2012年和2013年前九個(gè)月的交易額來計(jì)算，我們是中國(guó)最大的在線直銷公司，2013年中國(guó)市場(chǎng)份額達(dá)45%。2012年，我們的商品成交總額(GMV)為人民幣733億元，2013年前九個(gè)月為人民幣864億元(約合141億美元)，而2011年為人民幣327億元。

　　我們?yōu)橄�費(fèi)者提供愉悅的在線零售體驗(yàn)。通過我們內(nèi)容豐富、用戶友好的網(wǎng)站和移動(dòng)客戶端，我們以極具競(jìng)爭(zhēng)力的價(jià)格，提供豐富的貨真價(jià)實(shí)的商品選擇，并且以快速可靠的方式投送給消費(fèi)者。我們還提供便捷的在線支付和貨到付款，以及全面的售后服務(wù)。為了更好地控制物流并確保消費(fèi)者滿意，我們?cè)谌珖?guó)范圍內(nèi)建立起自己的物流架構(gòu)和“最后一英里”快遞網(wǎng)絡(luò)，由公司員工提當(dāng)雇員，同時(shí)支持在線直銷和在線商場(chǎng)業(yè)務(wù)。在發(fā)展在線直銷業(yè)務(wù)的過程中，我們還與供貨商建立起穩(wěn)固的關(guān)系。2010年，我們借助自己的優(yōu)勢(shì)推出了在線商場(chǎng)，使得我們能夠極大地拓展商品和服務(wù)范圍。

　　通過我們提供的優(yōu)秀的用戶體驗(yàn)，我們的業(yè)務(wù)快速增長(zhǎng)。我們所提供的商品數(shù)量從2011年12月31日的大約150萬種，增加到2012年12月31日的720萬種，截至2013年12月31日進(jìn)一步增加到2570萬種。我們還完善了互動(dòng)用戶社區(qū)，他們可以對(duì)我們的商品和服務(wù)進(jìn)行討論、評(píng)價(jià)和評(píng)論。我們堅(jiān)信，我們擁有中國(guó)在線直銷公司當(dāng)中最大的在線商品評(píng)價(jià)數(shù)據(jù)庫(kù)，到目前為止已經(jīng)收集了2.47億條用戶商品評(píng)價(jià)。2011年、2012年和2013年前九個(gè)月，我們的活躍用戶賬戶數(shù)分別為1250萬、2930萬和3580萬，完成的訂單數(shù)分別為6590萬、1.938億和2.117億。

　　及時(shí)可靠的物流是在線零售業(yè)務(wù)成功的關(guān)鍵。在倉(cāng)儲(chǔ)和物流設(shè)施、最后一英里投送方面，中國(guó)國(guó)內(nèi)第三方物流服務(wù)發(fā)展尚不完善，因此我們?cè)?007年做出了一個(gè)戰(zhàn)略決策，決定建立和運(yùn)營(yíng)自己的全國(guó)性物流業(yè)務(wù)。我們堅(jiān)信，我們擁有中國(guó)國(guó)內(nèi)所有電子商務(wù)公司當(dāng)中最大的物流設(shè)施。截至2013年12月31日，我們運(yùn)營(yíng)著82個(gè)倉(cāng)庫(kù)，覆蓋34座城市，總面積超過130萬平方米，我們還在全國(guó)460座城市擁有1453個(gè)投送點(diǎn)，209個(gè)取貨點(diǎn)，快遞人員1.8005萬人，倉(cāng)庫(kù)員工8283人，客服人員4842人。利用這種全國(guó)性的物流設(shè)施，我們的大多數(shù)訂單都能直接由我們自己送給用戶，超過一半訂單能夠在下單當(dāng)天或第二天送達(dá)。截至2013年12月31日，我們?cè)?1座城市提供當(dāng)天送達(dá)服務(wù)，在206座城市提供次日送達(dá)服務(wù)。

　　我們是一家技術(shù)驅(qū)動(dòng)的公司，投入大量資金開發(fā)自己的私有技術(shù)平臺(tái)，對(duì)公司的快速發(fā)展提供支持，并提供增值技術(shù)服務(wù)。目前我們的技術(shù)平臺(tái)每天能夠處理3000萬個(gè)訂單和15億款商品。此外，我們擁有成熟的商業(yè)智能系統(tǒng)，因此可以不斷改進(jìn)貨源策略，有效管理庫(kù)存周轉(zhuǎn)，控制成本，并利用龐大的用戶數(shù)據(jù)庫(kù)定制進(jìn)行商品推薦，投放成本低廉、有針對(duì)性的廣告。

　　2010年10月，我們利用品牌知名度、龐大且不斷增加的用戶基礎(chǔ)、海量的交易數(shù)據(jù)、物流基礎(chǔ)和自有技術(shù)平臺(tái)，推出了在線商城服務(wù)。我們的在線商城可以為用戶提供更廣泛的商品選擇。截至2013年12月31日，在線商城占據(jù)了我們網(wǎng)站上2570萬種商品的2350種。我們的在線直銷和商城業(yè)務(wù)結(jié)合起來，使得我們成為中國(guó)第二大B2C電子商務(wù)公司，根據(jù)艾瑞的數(shù)據(jù)，以2013年第三季度交易額來計(jì)算，我們的市場(chǎng)份額為17.5%。我們吸引和選擇第三方銷售商，提供貨真價(jià)實(shí)的商品。我們還對(duì)在線商城里的第三方銷售商的表現(xiàn)和活動(dòng)進(jìn)行密切關(guān)注，確保他們遵守真實(shí)商品和高質(zhì)量客服的規(guī)定。除了基本的交易和支付服務(wù)，我們還為第三方銷售商提供一系列增值物流和其他服務(wù)。

　　近年來，我們的業(yè)務(wù)取得了長(zhǎng)足的發(fā)展。我們的凈營(yíng)收額從2011年的人民幣211億元，增加到2012年的人民幣414億元，從2012年前九個(gè)月的人民幣288億元，增加到2013年前九個(gè)月的人民幣492億元(約合80億美元)。2011年和2012年，我們的凈虧損額分別為人民幣13億元和17億元。2013年前九個(gè)月，我們凈利潤(rùn)為人民幣6000萬元(約合1000萬美元)，而2012年前九個(gè)月為凈虧損人民幣14億元。

　　財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)

　　2009年，我們的凈營(yíng)收為人民幣29.19億元，運(yùn)營(yíng)支出為人民幣30.22億元，凈虧損人民幣1.03億元，截至年底的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物為人民幣1.24億元。

　　2010年，我們的凈營(yíng)收為人民幣85.83億元，運(yùn)營(yíng)支出為人民幣89.99億元，凈虧損人民幣4.12億元，截至年底的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物為人民幣8.70億元。

　　2011年，我們的凈營(yíng)收為人民幣211.29億元，運(yùn)營(yíng)支出為人民幣225.33億元，凈虧損人民幣12.84億元，截至年底的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物為人民幣62.89億元。

　　2012年，我們的凈營(yíng)收為人民幣413.81億元，運(yùn)營(yíng)支出為人民幣433.32億元，凈虧損人民幣17.29億元，截至年底的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物為人民幣71.77億元。

　　2012年前九個(gè)月，我們的凈營(yíng)收為人民幣288.07億元，運(yùn)營(yíng)支出為人民幣303.80億元，凈虧損人民幣14.24億元。

　　2013年前九個(gè)月，我們的凈營(yíng)收為人民幣492.16億元，運(yùn)營(yíng)支出為人民幣495.32億元，凈利潤(rùn)人民幣6000萬元，截至9月底的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物為人民幣88.12億元。

　　高管及持股情況

　　京東高管的年齡大部分在40歲以上，分別為：

　　劉強(qiáng)東(40歲)：京始人，董事會(huì)主席，首席執(zhí)行官

　　Xufu Li(48歲)：董事，將在京東IPO完成前辭職，.京東計(jì)劃任命新的獨(dú)立董事

　　沈皓瑜(44歲)：首席運(yùn)營(yíng)官

　　藍(lán)燁(44歲)：首席市場(chǎng)官

　　趙國(guó)慶(38歲)：首席戰(zhàn)略官

　　隆雨(39歲)：首席人力官

　　黃宣德(48歲)：首席財(cái)務(wù)官

　　陳生強(qiáng)(38歲)：負(fù)責(zé)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的首席執(zhí)行官

　　李大學(xué)(44歲)：負(fù)責(zé)技術(shù)的高級(jí)副總裁

　　在IPO之前，京東CEO劉強(qiáng)東通過位于英屬維京群島的公司Max Smart Limited持有京東369,564,379股普通股，持股比例為18.4%。在IPO之后，這部分股份將成為B級(jí)普通股。

　　京東還公布了內(nèi)部股權(quán)結(jié)構(gòu)。其中創(chuàng)始人劉強(qiáng)東代表高管團(tuán)隊(duì)持有公司18.4%股份，劉強(qiáng)東個(gè)人旗下的兩家公司Max Smart Limited和Fortune Holdings Limited分別持有京東18.4%和5.3%的股份。

　　機(jī)構(gòu)投資者方面，老虎基金持有最多的22.1%股份。高瓴資本持有15.8%的股份，DST持有11.2%的股份，今日資本持有9.5%的股份，沙特阿拉伯億萬富翁阿爾瓦利德王子控股的投資公司王國(guó)控股集團(tuán)持有5.0%的股份，紅杉資本持有2.0%的股份。

　　其他主要股東及持股情況：

　　老虎全球基金持有445,272,385股普通股，持股比例為22.1%;

　　HHGL 360Buy Holdings持有318,962,191股普通股，持股比例為15.8%;

　　DST Global持有225,744,465股普通股，持股比例為11.2%;

　　Best Alliance International Holdings Limited持有191,894,000股普通股，持股比例為9.5%;

　　Fortune Rising Holdings Limited持有106,850,910股普通股，持股比例為5.3%;

　　Kingdom 5-KR-233, Ltd所管理的基金持有100,988,642股普通股，持股比例為5.0%;

　　紅杉資本持有39,821,655股普通股，持股比例為2.0%。

　　京東融資及發(fā)展史

　　京東的歷史，開始于2004年1月，創(chuàng)始人劉強(qiáng)東建立了一個(gè)電子商務(wù)網(wǎng)站，并隨后在北京、上海分別創(chuàng)建了他的兩家在線零售行業(yè)公司。2006年 11月，劉強(qiáng)東等人在英屬維爾京群島(British Virgin Islands)組建了海外控股公司Star Wave Investments Holdings Limited，以促進(jìn)國(guó)際融資。該公司隨后在2014年1月改名為360buy京東公司。360buy京東公司遷至開曼群島，依開曼群島法律成為一家豁 免公司，并更名為公司。

　　2007年4月，該公司在中國(guó)創(chuàng)建了全資子公司北京京東世紀(jì)貿(mào)易有限公司，簡(jiǎn)稱京東世紀(jì)，并從劉強(qiáng)東最初創(chuàng)建的兩家公司收購(gòu)了特定知識(shí)產(chǎn)權(quán)，這 兩家公司隨后停止運(yùn)營(yíng)并解散。京東世紀(jì)從此在中國(guó)建立了一系列從事批發(fā)零售、物流快遞、產(chǎn)品研發(fā)和互聯(lián)網(wǎng)金融的子公司。

　　自2011年起，該公司經(jīng)歷了多次融資。

　　2011年

　　京東通過普通股的發(fā)行融資62.37億元。其中2011年4月，DST Global以約3.14億美元購(gòu)買了94,295,585股;2011年6月，DST Global以約2億美元的價(jià)格購(gòu)買了59,360,990股，同時(shí)以約2.32億美元的協(xié)議價(jià)格購(gòu)買了63,890,895股。

　　2012年

　　京東通過普通股的發(fā)行、短期銀行貸款及行使認(rèn)股權(quán)證融資28.54億元。2012年11月，該公司以約2.5億美元的總價(jià)向Classroom Investments出售了44,182,531股，向老虎全球基金出售了18,935,370股。

　　在截至2013年9月30日的2013年前三季度，京東通過發(fā)行普通股融資18.5500億元(合3.03億美元)，其中部分被償還短期銀行貸 款的支出抵消。2013年2月，該公司以4億美元的總協(xié)議價(jià)格向Kingdom 5-KR-232管理的基金， Kingdom 5-KR-225基金., Supreme Universal Holdings及Goldstone Capital出售了100,988,642股普通股;以約3200萬美元的價(jià)格向DST Global出售了8,196,995萬普通股。

　　其他要點(diǎn)

　　截至2013年12月31日，我們共有3.8325萬名員工，而截至2012年12月31日和2011年12月31日，我們的員工數(shù)量分別為2.7952萬和2.0153萬名。

　　我們公司的全國(guó)性總部位于北京，另外在6座城市(北京、上海、武漢、廣州、沈陽、成都)設(shè)有地區(qū)性的總部。截至2013年12月31日，我們?cè)?座城市設(shè)有物流中心，7座城市設(shè)有前沿投送中心，21座城市設(shè)有獨(dú)立的大宗商品倉(cāng)庫(kù)，另外還在460座城市擁有1453個(gè)投送點(diǎn)和209個(gè)取貨點(diǎn)。

　　截至2013年12月31日，我們?cè)谥袊?guó)持有106項(xiàng)計(jì)算機(jī)軟件版權(quán)，國(guó)內(nèi)有490個(gè)注冊(cè)商標(biāo)，國(guó)外還有168個(gè)注冊(cè)商標(biāo)。我們?cè)谥袊?guó)和國(guó)外的商標(biāo)申請(qǐng)數(shù)分別為1322個(gè)和306個(gè)。截至2013年12月31日，我們?cè)谥袊?guó)獲得了9項(xiàng)專利，187項(xiàng)專利申請(qǐng)待審批，國(guó)外還有10項(xiàng)專利申請(qǐng)待審批。截至2013年12月31日，我們一共注冊(cè)了大約1611個(gè)域名，包括、m.、、.cn和等。

　　此次IPO的主要目標(biāo)是發(fā)行股票，為所有股東創(chuàng)造利益，保留優(yōu)秀人才，為他們提供股權(quán)激勵(lì)等。我們計(jì)劃把籌得的資金用于購(gòu)買土地使用權(quán)，建設(shè)新的倉(cāng)儲(chǔ)中心，建立更多投送站點(diǎn)，以完善物流基礎(chǔ)設(shè)施;另外還將用于企業(yè)目的，包括為潛在的投資和收購(gòu)提供資金支持。（中國(guó)鞋網(wǎng)-最權(quán)威最專業(yè)的鞋業(yè)資訊中心。合作媒體：  ）